Opciones De Acciones De Incentivos Precio De Ejercicio

Si recibe una opción para comprar acciones como pago por sus servicios, puede tener ingresos cuando reciba la opción, cuando ejerza la opción o cuando disponga de la opción o acción recibida al ejercer la opción. Existen dos tipos de opciones sobre acciones: Las opciones otorgadas bajo un plan de compra de acciones para empleados o un plan de opciones de acciones de incentivos (ISO) son opciones de acciones legales. Las opciones sobre acciones que se otorgan bajo un plan de compra de acciones para empleados o un plan ISO no son opciones de compra de acciones no estatutarias. Consulte la Publicación 525. Ingreso tributable y no tributable. Para obtener asistencia para determinar si se le ha otorgado una opción de compra de acciones estatutaria o no estatutaria. Opciones estatutarias de acciones Si su empleador le otorga una opción estatutaria de compra de acciones, generalmente no incluye ningún monto en su ingreso bruto al recibir o ejercer la opción. Sin embargo, es posible que esté sujeto al impuesto mínimo alternativo en el año en que ejerce una ISO. Para obtener más información, consulte el Formulario 6251 Instrucciones (PDF). Usted tiene un ingreso imponible o una pérdida deducible cuando vende la acción que compró al ejercer la opción. Generalmente, usted trata esta cantidad como una ganancia o pérdida de capital. Sin embargo, si no cumple con los requisitos especiales de período de tenencia, tendrá que tratar el ingreso de la venta como ingreso ordinario. Agregue estas cantidades, que son tratadas como salarios, a la base de la acción en la determinación de la ganancia o pérdida en la disposición de acciones. Consulte la Publicación 525 para obtener detalles específicos sobre el tipo de opción de compra de acciones, así como las reglas sobre cuándo se informa el ingreso y cómo se reportan los ingresos para efectos del impuesto sobre la renta. Opción de Compra de Incentivos - Después de ejercer una ISO, debe recibir de su empleador un Formulario 3921 (PDF), Ejercicio de una Opción de Compra de Incentivos bajo la Sección 422 (b). Este formulario informará las fechas y valores importantes necesarios para determinar la cantidad correcta de capital y los ingresos ordinarios (si corresponde) que se informará en su declaración. Plan de Compra de Acciones para Empleados - Después de su primera transferencia o venta de acciones adquiridas mediante el ejercicio de una opción otorgada bajo un plan de compra de acciones para empleados, debe recibir de su empleador un Formulario 3922 (PDF), Transferencia de Acciones Adquiridas Sección 423 (c). Este formulario informará las fechas y los valores importantes necesarios para determinar la cantidad correcta de capital y los ingresos ordinarios que se informará en su declaración. Opciones de acciones no estatutarias Si su empleador le otorga una opción de compra de acciones no tasada, el monto de los ingresos a incluir y el tiempo para incluirlo depende de si el valor justo de mercado de la opción puede determinarse fácilmente. Valor justo de mercado fácilmente determinado - Si una opción se negocia activamente en un mercado establecido, puede determinar fácilmente el valor justo de mercado de la opción. Refiérase a la Publicación 525 para otras circunstancias bajo las cuales usted pueda determinar fácilmente el valor justo de mercado de una opción y las reglas para determinar cuándo debe reportar ingreso para una opción con un valor justo de mercado fácilmente determinable. Valor de Mercado Justo No Determinado - La mayoría de las opciones no-estatutarias no tienen un valor justo de mercado fácilmente determinable. Para las opciones no tasadas sin un valor justo de mercado fácilmente determinable, no hay un evento imponible cuando se otorga la opción, pero debe incluir en el ingreso el valor justo de mercado de la acción recibida en el ejercicio, menos la cantidad pagada, al ejercer la opción. Usted tiene ingreso imponible o pérdida deducible cuando vende las acciones que recibió al ejercer la opción. Generalmente, usted trata esta cantidad como una ganancia o pérdida de capital. Ejercicio de opciones de compra de acciones El ejercicio de una opción de compra de acciones significa la compra de las acciones ordinarias de issuerrsquos al precio fijado por la opción (precio de la subvención), independientemente de las existencias Precio en el momento de ejercer la opción. Consulte Acerca de Opciones de Stock para obtener más información. Consejo: El ejercicio de sus opciones de acciones es una transacción sofisticada ya veces complicada. Las implicaciones fiscales pueden variar ampliamente ndash asegúrese de consultar a un asesor de impuestos antes de ejercer sus opciones sobre acciones. Opciones al ejercitar opciones de compra de acciones Normalmente, tiene varias opciones al ejercitar sus opciones de compra de acciones: Mantenga sus opciones de compra Si cree que el precio de las acciones aumentará con el tiempo, podrá aprovechar la naturaleza a largo plazo de la opción y esperar Ejercitarlos hasta que el precio de mercado de la acción del emisor exceda el precio de la subvención y usted siente que está listo para ejercer sus opciones sobre acciones. Sólo recuerde que las opciones de acciones expirarán después de un período de tiempo. Las opciones sobre acciones no tienen valor después de su vencimiento. Las ventajas de este enfoque son las siguientes: el atraso de suya demora cualquier impacto fiscal hasta que ejerza sus opciones sobre acciones, y la apreciación potencial de la acción, lo que amplía la ganancia cuando se ejercen. Inicie una transacción de ejercicio y retención (efectivo por acción) Ejerza sus opciones sobre acciones para comprar acciones de las acciones de su compañía y luego retenga las acciones. Dependiendo del tipo de opción, es posible que deba depositar efectivo o pedir prestado en margen utilizando otros valores de su Cuenta Fidelity como garantía para pagar el costo de la opción, las comisiones de corretaje y los honorarios e impuestos (si se aprueba el margen). Las ventajas de este enfoque son: los beneficios de la propiedad de acciones en su empresa, (incluyendo cualquier dividendo) la apreciación potencial del precio de las acciones comunes de su empresa. Inicie una transacción de Ejercicio-y-Venta-a-Cobertura Ejerza sus opciones sobre acciones para comprar acciones de su acción de la compañía, luego venda justo lo suficiente de las acciones de la compañía (al mismo tiempo) para cubrir el costo de opciones sobre acciones, impuestos y comisiones de corretaje Y los honorarios. Los ingresos que reciba de una transacción de ejercicio-y-venta-a-cubierta serán acciones de acciones. Usted puede recibir una cantidad residual en efectivo. Las ventajas de este enfoque son: los beneficios de la propiedad de acciones en su empresa, (incluyendo cualquier dividendo) la apreciación potencial del precio de las acciones comunes de su empresa. La capacidad de cubrir el costo de la opción de compra de acciones, los impuestos y las comisiones de corretaje y cualquier comisión con los ingresos de la venta. Esta transacción, que sólo está disponible en Fidelity si su plan de opciones sobre acciones es administrado por Fidelity, puede ejercer su opción de compra de acciones de la empresa y vender las acciones adquiridas al mismo tiempo Tiempo sin usar su propio dinero en efectivo. Los ingresos que recibe de una transacción de ejercicio y venta son iguales al valor justo de mercado de la acción menos el precio de la subvención y la comisión de retención y de intermediación de impuestos requerida y cualquier honorario (su ganancia). Las ventajas de este enfoque son: dinero en efectivo (los ingresos de su ejercicio) la oportunidad de utilizar los ingresos para diversificar las inversiones en su cartera a través de su cuenta Fidelity compañero. Consejo: Conozca la fecha de caducidad de sus opciones de compra de acciones. Una vez que expiran, no tienen ningún valor. Ejemplo de Opción de Compra de Acciones de Incentivo Disqualifying Disposition ndash Acciones Vendidas Antes del Periodo de Espera Especificado Número de opciones: 100 Precio de donación: 10 Valor justo de mercado cuando se ejerce: 50 Valor de mercado justo cuando se vende: 70 Tipo de comercio: El 1 de enero, usted decide ejercer sus acciones. El precio de las acciones es 50. Sus opciones de compra de acciones de 1.000 (100 opciones de acciones x 10 precio de la subvención). Usted paga el costo de la opción de compra de acciones (1,000) a su empleador y recibe las 100 acciones de su cuenta de corretaje. El 1 de junio, el precio de las acciones es de 70. Usted vende sus 100 acciones al valor de mercado actual. Cuando usted vende acciones que fueron recibidas a través de una transacción de opciones sobre acciones debe: Notificar a su empleador (esto crea una disposición de descalificación) Pagar el impuesto sobre la renta ordinario sobre la diferencia entre el precio de la subvención (10) y el valor de mercado completo en el momento del ejercicio 50). En este ejemplo, 40 por acción, o 4.000. Pague el impuesto sobre ganancias de capital sobre la diferencia entre el valor de mercado total en el momento del ejercicio (50) y el precio de venta (70). En este ejemplo, 20 por acción, o 2.000. Si hubiera esperado a vender sus opciones sobre acciones durante más de un año después de que se ejercieran las opciones sobre acciones y dos años después de la fecha de concesión, pagaría ganancias de capital, en lugar de ingresos ordinarios, sobre la diferencia entre el precio de la subvención y el precio de venta. Next StepsIncentive Opciones sobre acciones en general Primera página de nuestra guía en línea sobre opciones de acciones de incentivo. Las opciones de compra de incentivos (ISO) son una forma de compensación de capital que proporciona beneficios fiscales únicos y una complejidad tributaria significativa. En los últimos años, su popularidad ha crecido hasta casi igualar la popularidad de las opciones de acciones no calificadas. Las opciones no calificadas tienen dos desventajas en comparación con las opciones de acciones de incentivo. Una es que usted tiene que reportar ingresos sujetos a impuestos en el momento de ejercer la opción de comprar acciones, y la otra es que los ingresos se tratan como una compensación, que se grava a tasas más altas que las ganancias de capital a largo plazo. Las opciones sobre acciones de incentivo ofrecen una manera de evitar esas dos desventajas. No hay ingresos para informar en el momento de ejercer la opción (a menos que venda la acción al mismo tiempo que la compra). Y si usted tiene el stock suficiente para satisfacer un período especial de tenencia, su ganancia de la acción será tratada como ganancia de capital a largo plazo. Estas ventajas fiscales son parcialmente compensadas por el impuesto mínimo alternativo (AMT). Este es un cálculo complicado que puede hacer que usted pague impuestos en el momento de ejercer una ISO. Sin embargo, la cantidad de AMT que paga es menor que el impuesto que habría pagado si ejerció una opción no calificada y puede recuperar mucho o todo su pago de AMT reclamando un crédito de AMT en años futuros. Cómo se obtienen Las opciones de compra de incentivos deben otorgarse de acuerdo con un plan de opciones sobre acciones que fue adoptado por el directorio de la compañía y aprobado por los accionistas. El consejo de administración, o un comité nombrado por el consejo (generalmente llamado el comité de compensación), puede decidir quién recibe los premios y los términos específicos de las opciones. En algunos casos las opciones se conceden según una fórmula. Lo que usted recibirá Cuando una empresa otorga una opción debe proporcionar ciertos documentos. Usted debe recibir un acuerdo de opción, estableciendo los términos específicos de su opción, y una copia del plan, que proporciona algunas reglas generales que rigen todas las opciones. En muchos casos la compañía también proporciona un resumen del plan. Es importante entender sus derechos bajo el acuerdo y el plan. Usted necesita saber: Cuál es la fecha más temprana que puede ejercer la opción Se convierte en ejercitable en etapas Qué es lo que necesita hacer cuando se ejerce la opción Es el ejercicio sin efectivo disponible Puede ejercer con las existencias que posee Cuando se termina la opción Puede Ejercicio después de que termina su empleo Qué sucede si usted muere mientras mantiene la opción Asegúrese de guardar estos documentos en un lugar seguro. Asegúrese de revisarlos de vez en cuando con fines de planificación. Como mínimo, usted desea pensar en sus opciones antes del final de cada año para determinar si desea ejercer algunas o todas las opciones para el 31 de diciembre como parte de su planificación tributaria. Terminología Aquí están algunos de los términos importantes utilizados en relación con las opciones no calificadas: Usted recibe la opción cuando la compañía hace una concesión o una concesión. Usted ejercita una opción cuando toma la acción especificada en el acuerdo de opción para comprar la acción. Por lo general, usted tiene que llenar un formulario notificando a la empresa que está ejercitando la opción y proporcionar dinero en efectivo igual al precio de compra. El precio de ejercicio (también llamado el precio de ejercicio) es la cantidad que usted tiene que pagar para comprar la acción. El elemento de negociación (también llamado spread) es la diferencia entre el valor de la acción y el precio de ejercicio. Por ejemplo, si el valor del stock es 24 y el precio de ejercicio es 19, el spread es 5. Cuando el spread es un número positivo, la opción está en el dinero. Las opciones están bajo el agua (o fuera del dinero) si el precio de ejercicio es más alto que el valor de la acción. No hay ninguna importancia fiscal particular a una opción que está bajo el agua, pero la importancia práctica es que la opción no será valiosa hasta que el precio de la acción se recupere. Términos típicos Las empresas tienen cierta flexibilidad en los términos que pueden ofrecer para las opciones de acciones de incentivo. Su opción puede diferir de la opción típica de varias maneras importantes. Pero puede ser útil comparar su opción con la norma: El precio de ejercicio normalmente se fija en o cerca y no puede estar por debajo del valor de la acción en el momento en que se otorga la opción. La opción se puede ejercitar en un período de varios años. El pago en efectivo suele ser necesario en el momento del ejercicio, pero algunas empresas hacen una forma de ejercicio sin efectivo disponible, y otros prestarán el dinero necesario para ejercer la opción. La opción expira diez años después de que se emitió, o antes si el empleo termina. Puede o no tener la oportunidad de ejercitar opciones que ya están adquiridas (ejercitables) en el momento en que termina el empleo. Las opciones que no son ejercitables en ese momento suelen expirar. RelatedIntroduction To Incentive Stock Options Uno de los principales beneficios que muchos empleadores ofrecen a sus trabajadores es la capacidad de comprar acciones de la empresa con algún tipo de ventaja fiscal o descuento incorporado. Hay varios tipos de planes de compra de acciones que contienen estas características, tales como planes de opciones de acciones no calificadas. Estos planes se ofrecen generalmente a todos los empleados de una empresa, desde los altos ejecutivos hasta el personal de custodia. Sin embargo, hay otro tipo de opciones sobre acciones. Conocida como una opción de acciones de incentivo. Que por lo general sólo se ofrece a los empleados clave y de alto nivel de gestión. Estas opciones también se conocen comúnmente como opciones legales o cualificadas, y pueden recibir tratamiento tributario preferencial en muchos casos. Características clave de las ISO Las opciones de acciones de incentivo son similares a las opciones no-estatutarias en términos de forma y estructura. Schedule ISOs se emiten en una fecha de inicio, conocida como la fecha de concesión, y luego el empleado ejerce su derecho a comprar las opciones en la fecha de ejercicio. Una vez que las opciones se ejercen, el empleado tiene la libertad de vender el stock inmediatamente o esperar un período de tiempo antes de hacerlo. A diferencia de las opciones no estatutarias, el período de oferta para las opciones de acciones de incentivo es siempre de 10 años, después de lo cual expiran las opciones. Vesting ISOs por lo general contienen un calendario de consolidación que debe ser satisfecho antes de que el empleado puede ejercer las opciones. El horario estándar de tres años de acantilado se utiliza en algunos casos, donde el empleado se convierte totalmente en todas las opciones emitidas a él o ella en ese momento. Otros empleadores utilizan el calendario de adjudicación gradual que permite a los empleados invertir en una quinta parte de las opciones otorgadas cada año, comenzando en el segundo año desde la concesión. El empleado es entonces totalmente investido en todas las opciones en el sexto año de la concesión. Método de ejercicio Las opciones sobre acciones de incentivo también se asemejan a opciones no estatutarias en el sentido de que pueden ejercerse de varias maneras diferentes. El empleado puede pagar en efectivo por adelantado para ejercerlos, o pueden ejercerse en una transacción sin efectivo o mediante un intercambio de acciones. Elemento de negociación ISOs por lo general se puede ejercer a un precio por debajo del precio de mercado actual y por lo tanto proporcionar un beneficio inmediato para el empleado. Clawback Provisions Son condiciones que permiten al empleador recordar las opciones, como si el empleado deja la compañía por un motivo distinto de la muerte, incapacidad o jubilación, o si la propia empresa se vuelve financieramente incapaz de cumplir con sus obligaciones con las opciones. Discriminación Considerando que la mayoría de los otros tipos de planes de compra de acciones de los empleados deben ser ofrecidos a todos los empleados de una empresa que cumplan con ciertos requisitos mínimos, ISOs por lo general sólo se ofrecen a los ejecutivos y / o empleados clave de una empresa. Las ISO pueden compararse de forma informal con planes de jubilación no cualificados, que también suelen estar orientados a los que están en la parte superior de la estructura corporativa, en contraposición a los planes calificados, que deben ofrecerse a todos los empleados. Tributación de ISOs ISOs son elegibles para recibir tratamiento fiscal más favorable que cualquier otro tipo de plan de compra de acciones de empleados. Este tratamiento es lo que establece estas opciones aparte de la mayoría de las otras formas de compensación basada en acciones. Sin embargo, el empleado debe cumplir con ciertas obligaciones con el fin de recibir el beneficio fiscal. Existen dos tipos de disposiciones para las ISO: Disposición Calificada - Venta de la acción ISO realizada al menos dos años después de la fecha de concesión y un año después de que se ejercieron las opciones. Ambas condiciones deben cumplirse para que la venta de acciones se clasifique de esta manera. Disqualifying Disposition - Una venta de material ISO que no cumple con los requisitos de período de tenencia prescritos. Al igual que con las opciones no estatutarias, no hay consecuencias fiscales ni en la concesión ni en la adquisición de derechos. Sin embargo, las normas fiscales para su ejercicio difieren notablemente de opciones no estatutarias. Un empleado que ejerza una opción no estatutaria debe reportar el elemento de negociación de la transacción como ingreso devengado que está sujeto a retención de impuestos. Los titulares de ISO no informarán nada en este momento no se hará ningún tipo de declaración de impuestos hasta que se venda el stock. Si la venta de acciones es una transacción que califica. Entonces el empleado solo reportará una ganancia de capital a corto o largo plazo en la venta. Si la venta es una disposición descalificante. Entonces el empleado tendrá que informar cualquier elemento de la negociación del ejercicio como ingresos ganados. Ejemplo Steve recibe 1.000 opciones de acciones no estatutarias y 2.000 opciones de acciones de incentivos de su empresa. El precio de ejercicio para ambos es 25. Él ejerce ambos tipos de opciones aproximadamente 13 meses después, cuando la acción se cotiza a 40 por acción, y luego vende 1.000 acciones de sus opciones de incentivos seis meses después, por 45 a compartir. Ocho meses más tarde, vende el resto del stock a 55 por acción. La primera venta de acciones de incentivo es una disposición de descalificación, lo que significa que Steve tendrá que informar el elemento de negociación de 15.000 (40 precio real de la acción - 25 precio de ejercicio 15 x 1.000 acciones) como ingresos ganados. Él tendrá que hacer lo mismo con el elemento de negociación de su ejercicio no estatutario, por lo que tendrá 30.000 de ingresos adicionales W-2 para informar en el año de ejercicio. Pero sólo informará de una ganancia de capital a largo plazo de 30.000 (55 precio de venta - 25 precio de ejercicio x 1.000 acciones) por su clasificación de ISO. Cabe señalar que los empleadores no están obligados a retener ningún impuesto de los ejercicios de ISO, por lo que aquellos que tienen la intención de hacer una disposición de descalificación debe tener cuidado de reservar fondos para pagar impuestos federales, estatales y locales. Así como la Seguridad Social. Medicare y FUTA. Reporting y AMT Aunque las disposiciones ISO que califican pueden ser reportadas como ganancias de capital a largo plazo en el 1040, el elemento de negociación en el ejercicio es también un elemento de preferencia para el Impuesto Mínimo Alternativo. Este impuesto se evalúa a los declarantes que tienen grandes cantidades de ciertos tipos de ingresos, tales como elementos de negociación de ISO o interés de bonos municipales, y está diseñado para asegurar que el contribuyente paga por lo menos una cantidad mínima de impuesto sobre los ingresos que de lo contrario serían impuestos, gratis. Esto se puede calcular en el formulario 6251 del IRS. Pero los empleados que ejercen un gran número de ISO deben consultar previamente a un asesor fiscal o financiero para que puedan anticipar adecuadamente las consecuencias fiscales de sus transacciones. El producto de la venta de la acción de ISO debe ser informado en la forma 3921 del IRS y después transferido a la lista D. Las opciones sobre acciones de Incentivos Básicos pueden proporcionar ingresos sustanciales a sus titulares, pero las reglas de impuestos para su ejercicio y venta pueden ser muy complejas en algunos casos. Este artículo sólo cubre los aspectos más destacados de cómo funcionan estas opciones y las formas en que pueden utilizarse. Para obtener más información sobre las opciones sobre acciones de incentivos, consulte a su representante de recursos humanos o asesor financiero. 8211 Fiscalidad, Pros 038 Contras La mayoría de los programas de acciones de empleados están diseñados para beneficiar tanto a los empleados de base como a todo tipo de empleados En una empresa. Sin embargo, hay un tipo de plan de opciones sobre acciones que normalmente sólo está disponible para los ejecutivos y la alta dirección. Las opciones de acciones de incentivo (ISO), también conocidas como opciones de acciones calificadas o estatutarias, se parecen a sus primos no calificados en muchos aspectos. Sin embargo, son el único tipo de opción que permite al participante reportar todos los beneficios entre el ejercicio y el precio de venta como ganancias de capital. Siempre que se cumplan ciertas condiciones. A cambio de este privilegio, las opciones de acciones de incentivos deben cumplir con varias reglas que no se aplican a otros tipos de planes. Si bien las ISO también se denominan opciones de acciones calificadas, no deben confundirse con planes de jubilación calificados que se rigen por los reglamentos de ERISA. Qué son opciones de compra de incentivos (ISO) Las opciones de acciones de incentivo son muy similares a las opciones de acciones no calificadas en la estructura y el diseño, con excepción de su tratamiento fiscal. El empleador todavía concede a un empleado la opción (el derecho, pero no la obligación) de comprar un número específico de acciones de la empresa dentro de un período de tiempo prescrito a un precio predeterminado (en la mayoría de los casos, el precio de la acción cerrada en el fecha de concesión). El empleado puede ejercer las opciones en cualquier momento durante el período de oferta mediante la compra de la acción al precio de ejercicio. Él o ella puede vender el stock inmediatamente y cosechar una ganancia rápida, o esperar y vender las acciones más tarde. El ejercicio real de la acción puede tener lugar de varias maneras diferentes, dependiendo de los deseos del empleador y las circunstancias financieras del empleado: Ejercicio en efectivo. Esta es la forma más básica de ejercicio, pero lo más difícil para el empleado, que tiene que poner una cantidad suficiente de dinero en efectivo para comprar las acciones al precio de ejercicio para que pueda ser vendido. Por supuesto, él o ella obtendrá esta cantidad de la venta, además del diferencial (la diferencia entre el mercado y los precios de ejercicio), cuando la acción se vende. El monto recibido se reduce por el monto de los cargos de comisión por las transacciones de compra y venta. Ejercicio sin dinero en efectivo. Este es el método más utilizado de ejercer las opciones porque no requiere que los empleados paguen de su bolsillo para ejercer la transacción de compra. Esto se hace generalmente a través de una firma local de corretaje elegida por el empleador para facilitar el ejercicio de todos sus empleados. La firma de corretaje presta al empleado el dinero para comprar el stock al precio de ejercicio y luego lo vende inmediatamente en el mercado abierto en el mismo día. El empleado entonces reembolsa a la firma el monto del préstamo más todas las comisiones, intereses y otros cargos, más lo suficiente para cubrir la retención de impuestos. El empleado mantiene el resto como beneficio. Ejercicio de intercambio de acciones. Se trata de un acuerdo en el que un empleado da a la empresa de corretaje acciones de acciones de la empresa que él o ella ya posee para cubrir la compra. Términos y fechas clave Fecha de la subvención. Este es el día calendario en el que un empleador concede a un empleado la opción de comprar un número determinado de acciones al precio de ejercicio dentro del período de oferta. Período de Oferta. Este es el período durante el cual los empleados pueden ejercer las opciones que se les otorgan. Este período comienza siempre en la fecha de la concesión y termina en la fecha de vencimiento. El período de la oferta para ISOs es siempre 10 años. Fecha de Ejercicio. La fecha de ejercicio es el día calendario en el que un empleado ejerce las opciones que es el derecho a comprar la acción. Por lo tanto, una transacción de compra siempre tiene lugar en esta fecha. Un hecho imponible sólo se produce en esta fecha para ISOs si el diferencial entre el precio de ejercicio y el precio de mercado se convierte en un elemento de preferencia para el Impuesto Mínimo Alternativo. De lo contrario, el empleado no debe impuestos en esta fecha. Precio de ejercicio . Este es el precio preestablecido al cual el empleador le permite al empleado comprar acciones en el plan. Este precio puede ser el precio de la acción cerrada en el día de la concesión, o determinado por una fórmula específica utilizada por el empleador. Fecha de venta . Este es, por supuesto, el día natural en que se vende la acción, y es la segunda fecha en la que ocurre un hecho imponible para los tenedores de NQSO. Puede haber varias fechas de venta para ir con un solo ejercicio. Clawback Provision. Este tipo de provisión es simplemente una lista de condiciones que podrían permitir al empleador recuperar las opciones que emitió. Esta disposición generalmente se incluye para proteger al empleador si se convierte en financieramente incapaz de cumplir con sus obligaciones con respecto a las opciones. Fecha de caducidad . Este es el día calendario en que expira el período de oferta. Elemento de Negocio. Ésta es la diferencia entre el precio de ejercicio de la opción y el precio de mercado al que se ejerce. Vesting Schedule La mayoría de los planes ISO contienen un calendario de consolidación de algún tipo que debe cumplirse antes de que se puedan ejercer las opciones. Sólo puede especificar que un empleado trabaje en la empresa por un período de tiempo determinado después de la fecha de concesión, o puede enumerar ciertos logros, como alcanzar una cuota específica de ventas o de producción que se debe cumplir también. Algunos planes también contienen un calendario de consolidación acelerada que permite al empleado ejercer las opciones inmediatamente si se cumplen las metas de desempeño antes de que se complete el elemento de tiempo del plan. El componente de tiempo del programa de consolidación puede estructurarse de dos maneras: Cliff Vesting. Con la adquisición del acantilado, el empleado se convierte inmediatamente en todas las opciones. Esto puede ocurrir dentro de tres a cinco años de la fecha de la concesión. Graded Vesting. Este es un plan bajo el cual una parte igual de las opciones otorgadas están disponibles para ser ejercitadas cada año. Típicamente, esto comienza en el año dos y continúa hasta el sexto año, con 20 de las opciones cada año. Tratamiento fiscal de ISOs La imposición de ISOs es lo que los distingue no sólo de sus primos no calificados, sino también de todos los demás tipos de planes de acciones de la empresa. ISOs solo como el único tipo de plan de stock de empleados que permite a los participantes recibir tratamiento de ganancias de capital sobre la totalidad del importe entre el precio de ejercicio y el precio de venta de la acción. La mayoría de los otros tipos de planes requieren que los empleados reporten el elemento de negociación que reciben en el ejercicio como ingresos W-2, pero no los participantes de ISO. Disposiciones Calificativas Para poder beneficiarse del tratamiento de las plusvalías, las acciones recibidas de las ISO deben mantenerse durante al menos un año a partir de la fecha de ejercicio y dos años a partir de la fecha de concesión. Si se cumplen estos requisitos, la venta se considerará una disposición calificada. Por ejemplo, Henry es premiado con 1.000 ISO en septiembre de 2010 por su empleador a un precio de ejercicio de 15. Ejerce las opciones 14 meses después en noviembre de 2011 cuando el precio de las acciones es de 30, y las vende 13 meses después de que en diciembre de 2012 para el 40. Debido a que mantuvo las acciones durante más de un año después del ejercicio y durante dos años después de la fecha de concesión, informa la ganancia total de 25 por acción (15 por acción de utilidad más 10 por acción de beneficios de venta) como Una ganancia de capital a largo plazo de 25.000 (25 de ganancia multiplicada por 1.000 acciones). Si Henry vendiera la acción por un precio por debajo del precio de ejercicio, entonces, por supuesto, declararía una pérdida de capital. Disposiciones Desqualificantes Si el empleado no mantiene la acción durante los períodos de tenencia requeridos antes de venderlo, entonces la venta se convierte en una disposición descalificante. Las normas tributarias relativas a este tipo de transacciones son un poco más complicadas: los empleados que hacen disposiciones desqualificantes normalmente deben pagar el impuesto de retención sobre el elemento de negociación de la venta, así como el impuesto sobre ganancias de capital sobre cualquier beneficio obtenido con la venta de la acción. Las disposiciones que se tomen bajo cualquiera de las dos condiciones siguientes se consideran descalificantes: Dentro de los dos años de la fecha de concesión Dentro del año de ejercicio El menor de los dos montos siguientes debe ser contado como ingreso W-2 para las disposiciones de descalificación: (La diferencia de precio entre el precio de ejercicio y el precio de mercado de la acción en la fecha de ejercicio) La diferencia entre el precio de la venta y el precio de ejercicio Al igual que con las disposiciones de calificación, no hay Las consecuencias impositivas que pueden ser declaradas por descalificar las disposiciones hasta que se venda la acción, independientemente de cuándo fue ejercido. Una vez que se ha determinado cuál de los dos montos anteriores son menores, los participantes que venden sus acciones en una disposición descalificadora tienen esta cantidad gravada como ingresos W-2. Los empleados que venden sus acciones en una disposición descalificante deben tomar nota de que su empleador no está obligado a retener ninguno de los impuestos que deben sobre el elemento de negociación de la transacción, como el impuesto federal, estatal y local, Seguridad y Medicare. Por lo tanto, necesitan dejar de lado una cantidad apropiada de dinero en efectivo para cubrir esta cantidad cuando presenten sus declaraciones o bien estar preparados para recibir un reembolso proporcionalmente menor. Compara cómo funciona esto con el ejemplo anterior, asumiendo la misma concesión y las fechas de ejercicio: Henry se emite 1.000 ISOs a 15 en septiembre de 2010. Él los ejerce nuevamente 14 meses después en noviembre de 2011 cuando el precio de mercado es de 30, pero esta vez Los vende sólo tres meses después de que (en febrero de 2012) a los 40. Esta es una disposición de descalificación porque todo el período de tenencia fue de sólo 17 meses. Debe reportar ganancias de 15.000 de su ejercicio, así como una ganancia de 10.000 a corto plazo. Si Henry hubiera vendido la acción por 25 por acción, entonces sólo tendría que informar 10.000 de los ingresos del trabajo, y no reportaría ganancias ni pérdidas de capital. Si hubiera vendido la acción por un precio inferior al de ejercicio, entonces sólo tendría una pérdida de capital (la diferencia negativa entre los precios de venta y de ejercicio) y ningún ingreso devengado. Consideraciones de AMT Hay otro factor clave que complica aún más la tributación de ISOs. Los contribuyentes que reciben grandes cantidades de ingresos de ciertas fuentes, como el ingreso de bonos municipales libres de impuestos o los reembolsos del impuesto sobre la renta estatal, pueden terminar pagando algo conocido como impuesto mínimo alternativo. Este impuesto fue creado por el IRS para atrapar a los contribuyentes que de otra manera evitarían la imposición mediante el uso de ciertas estrategias, como mover todo su dinero a bonos municipales con el fin de recibir sólo los ingresos libres de impuestos. La fórmula que determina si un contribuyente debe a AMT es un cálculo independiente que cuenta ciertos artículos de ingreso que no serían gravados en un 1040 regular como ingreso. También impide algunas deducciones que normalmente se pueden tomar también. Uno de ellos es el elemento de negociación del ejercicio en una disposición ISO que califica, que se considera un elemento de 8220preference8221 de ingresos para AMT. Esto significa que este ingreso, que de otra manera se gravaría como ganancia de capital a largo plazo, se considera ingreso ordinario para los propósitos de AMT. Los participantes cuyos ejercicios de ISO y las ventas los desembarquen en el territorio de AMT pueden encontrarse con una factura de impuestos significativamente más alta de lo que de otra manera. Los empleados pueden calcular si deben a AMT cumplimentando el Formulario 6251 del IRS y deben reportar las ganancias y pérdidas de la venta de sus acciones ISO en el Formulario 3921. que luego se transfieren al Anexo D. Sin embargo, las reglas y fórmulas usadas para los cálculos de AMT son Muy complejo, y cualquier empleado que se otorga ISOs debe consultar inmediatamente a un profesional calificado de impuestos para obtener asesoramiento sobre este asunto. En algunos casos, puede ser posible estimar con precisión el número de ISO que pueden ser ejercidas o vendidas sin activar este impuesto. Ventajas de ISOs Los beneficios de ISOs son los mismos que para sus contrapartes no calificados: Ingresos Adicionales. Los empleados que reciben ISOs pueden aumentar su remuneración total más allá de lo que realmente ganan en el salario. Aplazamiento de impuestos. Los empleados pueden diferir impuestos sobre sus ISOs hasta después de que vendan las acciones, aunque podrían tener problemas de AMT. Tratamiento de ganancias de capital. Todos los ingresos de ISOs pueden ser gravados como una ganancia de capital a largo plazo, siempre que se cumplan los períodos de tenencia y el ejercicio no desencadene a AMT. Mejora de la motivación y retención de los empleados. Los empleados que reciben ISOs son más propensos a quedarse con la empresa y trabajar duro. Desventajas de ISOs Falta de diversificación. Los empleados que reciben ISOs pueden llegar a ser demasiado fuertemente invertido en acciones de la compañía en comparación con el resto de sus carteras de inversión. Pérdida de Impuestos de Ganancias de Capital. Los empleados que venden sus acciones en una distribución descalificadora sólo pueden informar la diferencia entre el ejercicio y los precios de venta como una ganancia de capital, el resto se clasifica como ingresos ganados. Impuestos mínimos alternativos. La cantidad del elemento de negociación en el ejercicio puede convertirse en un elemento de preferencia para AMT en algunos casos, lo que significa que el empleado puede pagar mucho más impuestos sobre el ejercicio. Impuestos más altos . La venta de ISOs puede desembarcar al participante en un rango impositivo más alto para el año si no planea con anticipación, aunque en algunos casos es inevitable. Límites de Emisión. Los empleadores no pueden emitir más de 100,000 ISOs (valoradas a la fecha de la concesión) a un empleado en un año calendario. Sin Retención. Los empleadores no están obligados a retener ningún tipo de impuesto de los ejercicios ISO, por lo que los empleados deben realizar un seguimiento y reportar este elemento de la transacción ellos mismos. No hay deducciones fiscales. Los empleadores no pueden deducir el elemento de negociación de un ejercicio ISO como compensación pagada a menos que la acción se venda en una disposición descalificante. Las opciones de acciones de Word Incentive final pueden proporcionar una fuente alternativa de ingresos para los empleados que se les conceden, incluso si el stock de la empresa 8217s no se cotiza en bolsa. Si un negocio estrechamente contratado es comprado por una empresa que cotiza en bolsa, entonces las opciones pueden convertirse inmediatamente en derechos adquiridos y por lo tanto convertibles en efectivo rápido. Sin embargo, las normas tributarias que las rigen pueden ser bastante complicadas en algunos casos, especialmente cuando se ejerce un gran número de opciones. Los empleados que se enfrentan a la posibilidad de obtener ingresos sustanciales del ejercicio o la venta de esta clase de opción debe estar seguro de programar una consulta previa con un fiscal o experto financiero que tiene experiencia en el trabajo con estos instrumentos. Mark Cussen, CFP, CMFC tiene 17 años de experiencia en el sector financiero y ha trabajado como corredor de bolsa, planificador financiero, preparador de impuestos, agente de seguros y oficial de préstamos. Ahora es un autor financiero a tiempo completo cuando no está en rotación haciendo la planificación financiera para los militares. Ha escrito numerosos artículos para varios sitios web financieros como Investopedia y Bankaholic, y es uno de los autores destacados de la sección de Finanzas personales y dinero de eHow. En su tiempo libre, Mark disfruta de navegar por la red, cocinar, películas y tv, actividades en la iglesia y jugar al disco frisbee con sus amigos. Él es también un ávido fanático del baloncesto de KU y entusiasta del tren modelo, y ahora está tomando clases para aprender cómo negociar acciones y derivados de manera efectiva. He leído quizás 50 artículos sobre las consecuencias fiscales de las ISO. Pero nunca he leído un artículo que explique cómo manejar eficientemente el riesgo, y aumentar el valor de los ESOs o ISOs. Hay alguien por ahí que es competente para abordar ese tema, ya que me parece mucho más importante que repetir las consecuencias fiscales de las ISO. Sólo quiero referirme a la pregunta de John8217s a continuación. Esta es una excelente publicación global, pero no le dice a sus lectores qué hacer si tienen un montón de opciones cualificadas.